夏普比率是一種衡量投資組合或資產風險調整后收益的指標，常用于基金產品，通過評估基金的風險收益比來表示基金的收益風險表現(xiàn)情況。具體的，就是用正常情況下基金每承受一單位的總風險，比較在無風險利率情況下基金會產生出多少的超額收益。

夏普比率計算公式為：夏普比率＝（投資組合預期收益率－無風險利率）/投資組合的標準差；用于基金時，公式為：夏普比率＝（基金年化收益率－無風險利率）/基金年化波動率。

其中，投資組合預期收益率是投資組合歷史平均收益率或者根據(jù)未來預期收益率計算的數(shù)值。無風險利率代表投資者承擔無風險投資可獲得的回報。投資組合的標準差是投資組合收益率的波動性或風險度量，表示投資組合收益率與其平均值的偏離程度。

夏普比率越高，說明在給定的風險水平下，投資組合的超額回報率越高。以基金產品為例，也就是說，當夏普比率越大時，基金的收益風險表現(xiàn)也就越好。如果某一基金的夏普比率為0.6，而同類型的基金平均夏普比率為0.3，那么就意味著該基金的風險收益表現(xiàn)要優(yōu)于同類型基金的平均水平。

夏普比率能夠幫助投資者和基金經理評估和選擇風險調整后的最優(yōu)投資選擇。通過夏普比率，投資者可以比較不同基金產品在同一風險水平下的收益表現(xiàn)，以及同一收益水平下的風險表現(xiàn)。

總之，投資者在選擇基金一類的投資組合時，除開夏普比率外，還應該綜合考慮多個因素，比如最大回撤、波動率等一些指標。因為只有結合更多的有效信息，投資者才能更為全面地了解投資過程中的風險收益特征，從而做出更為合適的投資選擇。